Management Accounting - Cash Flow

Für ein Unternehmen ist es sehr wichtig, ausreichend Bargeld zur Verfügung zu haben, um die täglichen Ausgaben zu decken und nach Bedarf in das Geschäft zu investieren. Daher spielt Bargeld eine sehr wichtige Rolle, um ein Unternehmen erfolgreich zu führen. Manchmal wurde beobachtet, dass sie trotz ausreichender Gewinne im Geschäft nicht in der Lage sind, ihre Steuern und Dividenden zu decken, nur weil der Cashflow knapp ist.

Wir haben über zwei sehr wichtige Abschlüsse gelesen: Erstens die Gewinn- und Verlustrechnung und zweitens die Bilanz. Die Gewinn- und Verlustrechnungen liefern wesentliche Informationen über die Geschäftstätigkeit eines Konzerns und die Bilanzen zeigen die Finanzlage eines Unternehmens. Beide können jedoch nichts über die Generierung von Bargeld aus allen Geschäftsaktivitäten aussagen.

In Anbetracht der obigen Einschränkung hat die Finanzbuchhaltungsbehörde, USA, die Notwendigkeit einer Kapitalflussrechnung wie folgt hervorgehoben:

„Die Finanzberichterstattung sollte Informationen enthalten, die potenziellen Anlegern, Gläubigern und anderen Nutzern bei der Beurteilung der Höhe, des Zeitpunkts und der Unsicherheit potenzieller Geldeingänge aus Dividenden oder Zinsen sowie der Erlöse aus Verkäufen, Rückzahlungen oder Fälligkeiten von Wertpapieren oder Darlehen helfen. Die Aussichten, dass diese Einzahlungen von einem Unternehmen getätigt werden, um genügend Barmittel zu erwirtschaften, um die Verpflichtung bei Fälligkeit zu erfüllen, und die sonstigen betrieblichen Erfordernisse, wieder in den Geschäftsbetrieb zu investieren und Bardividenden zu zahlen. “

Im Juni 1995 änderte die indische Wertpapier- und Börsenaufsicht „SEBI“ Klausel 32 des Kotierungsvertrags, wonach jedes börsennotierte Unternehmen zusammen mit der Bilanz und der Gewinn- und Verlustrechnung eine Kapitalflussrechnung in der vorgeschriebenen Form mit Barausweis vorzulegen hat Mittelzufluss aus betrieblicher Tätigkeit, Investitionstätigkeit und Finanzierungstätigkeit getrennt.

In Anerkennung der Bedeutung der Kapitalflussrechnung veröffentlichte das Institute of Chartered Accountants of India (ICAI) im März 1997 eine überarbeitete AS-3-Kapitalflussrechnung. Die überarbeiteten Rechnungslegungsstandards ersetzen die im Juni 1981 veröffentlichten Änderungen der AS-3-Finanzlage der Kapitalflussrechnung in AS-3 (überarbeitet) lauten wie folgt:

„Informationen über die Zahlungsströme eines Unternehmens sind nützlich, um den Abschlussadressaten eine Grundlage für die Beurteilung der Fähigkeit des Unternehmens zu geben, Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente zu generieren, sowie für den Bedarf des Unternehmens, diese Zahlungsströme zu nutzen. Die wirtschaftlichen Entscheidungen, die von den Nutzern getroffen werden, erfordern eine Bewertung der Fähigkeit eines Unternehmens, Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente zu generieren, sowie des Zeitpunkts und der Sicherheit ihrer Generationen. Die Aufstellung befasst sich mit der Bereitstellung von Informationen über die historischen Veränderungen der Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente eines Unternehmens anhand des Cashflows der Aufstellung, die den Cashflow während des Zeitraums aus betrieblicher Tätigkeit, Investitionstätigkeit und Finanzierungstätigkeit klassifizierte. “

Während eines bestimmten Zeitraums beschreibt eine Kapitalflussrechnung die Zu- und Abflüsse der Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente in einem Unternehmen. Eine Kapitalflussrechnung zeigt den Nettoeffekt verschiedener Geschäftsvorfälle auf Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente sowie die Berücksichtigung von Ein- und Auszahlungen von Zahlungsmitteln. Der Cashflow ist eine Zusammenfassung der Veränderung der Zahlungsmittelposition zwischen den beiden Bilanzstichtagen und den Gewinn- und Verlustrechnungen. Die in einer Kapitalflussrechnung verwendeten wichtigen Begriffe lauten wie folgt:

Kasse

Die Bedeutung von Bargeld ist Kassenbestand und Guthaben bei Kreditinstituten einschließlich Einlagen.

Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente

Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente sind hier leicht umwandelbare, hochliquide Anlagen, deren Barwert uns ohne das Risiko einer Änderung des Realisierungsbetrags bekannt ist. Der Zweck des Haltens von Zahlungsmitteläquivalenten besteht darin, unser derzeitiges und kurzfristiges Engagement zu erfüllen und nicht für Investitionen. Nur Anlagen mit kurzer Laufzeit gelten als Zahlungsmitteläquivalente. Kurze Laufzeit bedeutet Laufzeit innerhalb von drei Monaten.

Cash Flows

Es gibt zwei Arten von Strömungen: Zu- und Abflüsse. Wenn der Anstieg der liquiden Mittel die Auswirkung von Transaktionen ist, spricht man von Liquiditätszuflüssen. und wenn das Ergebnis von Transaktionen eine Abnahme der Zahlungsmittel ist, spricht man von Zahlungsmittelabflüssen.

Hinweis: Wenn der Rückgang der liquiden Mittel eher auf das Cash-Management als auf die betriebliche Tätigkeit, die Investitionstätigkeit und die Finanzierungstätigkeit zurückzuführen ist, werden sie nicht in den Mittelabfluss einbezogen. Cash Management bedeutet die Anlage von Zahlungsmitteln in Zahlungsmitteläquivalenten.

Klassifizierung der Cashflows

Gemäß AS-3 (überarbeitet) sollten die Zahlungsströme in drei Hauptkategorien eingeteilt werden:

  • Cash-Flow aus laufender Geschäftstätigkeit
  • Cash Flow aus Investitionstätigkeit
  • Cash Flow aus Finanzierungstätigkeit

Cash-Flow aus laufender Geschäftstätigkeit

Der Mittelzufluss aus laufender Geschäftstätigkeit entspricht der Höhe der ausreichenden Mittelbeschaffung, die zur Aufrechterhaltung der operativen Leistungsfähigkeit ohne Rückgriff auf externe Finanzierungsquellen erforderlich ist.

Mit anderen Worten, unter operativer Tätigkeit sind die wichtigsten umsatzbringenden Tätigkeiten eines Unternehmens zu verstehen. Es stellt die Transaktionen dar, die den Gewinn oder Verlust eines Unternehmens bestimmen.

Beispiele für Cashflows aus laufender Geschäftstätigkeit:

  • Barverkauf (Waren oder Dienstleistungen)
  • Einzahlungen aus Provisionen, Gebühren und Lizenzgebühren usw.
  • Barzahlungen an Arbeitnehmer oder Angestellte in Form von Gehältern oder Löhnen.
  • Barzahlung an Lieferanten von Waren oder Dienstleistungen.
  • Barzahlung auf Rechnung der Versicherungsprämie bei den Versicherungsunternehmen.
  • Barzahlungen in Form von Ansprüchen, Renten und anderen Leistungen.
  • Barzahlung oder Erstattung der Einkommensteuer, falls nicht in der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit enthalten.
  • Barzahlung auf Rechnung laufender und zukünftiger Verträge.

Hinweis: Der Geldeingang aus dem Verkauf von Maschinen und Anlagen fällt unter die Kategorie Investitionstätigkeit.

Cashflow aus Investitionstätigkeit

Vermögenswerte und langfristige Anlagen, die nicht unter Zahlungsmitteläquivalente fallen, werden als Investitionstätigkeit bezeichnet. Die Investitionstätigkeit gibt an, wie viel in langfristige Vermögenswerte investiert wurde, um künftig Gewinn zu erzielen.

Beispiele für Cashflows aus Investitionstätigkeit:

  • Barzahlungen für den Erwerb von Sachanlagen und immateriellen Vermögenswerten, einschließlich des Baus von Vermögenswerten und der Aktivierung von Forschungs- und Entwicklungskosten.

  • Einzahlungen aus dem Verkauf von Beteiligungen und dem Abgang von Gegenständen des Anlagevermögens.

  • Barzahlung für Anlagen in Aktien, Optionsscheinen und Schuldverschreibungen anderer Unternehmen usw., ausgenommen solche, die unter Zahlungsmitteläquivalente fallen oder zu Handelszwecken erworben wurden. Wenn ja, fallen diese unter die betriebliche Tätigkeit.

  • Einzahlungen aus der Veräußerung oder dem Verkauf von Anteilen, Optionsscheinen oder der Rücknahme von Mitteln, die nicht zu Handelszwecken gehalten werden.

  • Vorschüsse oder Kredite an Dritte, die nicht von Finanzierungsunternehmen gewährt wurden.

  • Barzahlung für zukünftige Kontrakte, die nicht dem Handelszweck dienen.

  • Einzahlungen aus zukünftigen Kontrakten, die nicht dem Handelszweck dienen.

Cashflow aus Finanzierungstätigkeit

Die Tätigkeiten, die zu einer Änderung der Größe und Zusammensetzung des Eigenkapitals einschließlich der Vorzugsaktien führen können, werden als Finanzierungstätigkeiten bezeichnet. Eine gesonderte Offenlegung ist für die Finanzierungstätigkeit wichtig.

Beispiele für Cashflows aus Finanzierungstätigkeit sind Einzahlungen aus der Ausgabe von Aktien, Schuldverschreibungen, Darlehen, Anleihen und anderen kurz- oder langfristigen Darlehen.

Barzahlung bei Rückzahlung von Schuldverschreibungen, Vorzugsaktien etc.

Behandlung einiger typischer Gegenstände

Die Behandlung einiger typischer Cashflow-Posten wird im Folgenden erörtert.

Außerordentliche Posten

Der Mittelzufluss oder -abfluss wird nach der Art der Tätigkeiten klassifiziert, die betriebliche Tätigkeiten, Investitionstätigkeiten oder Finanzierungstätigkeiten sein können. Der Cashflow aus außerordentlichen Posten sollte in der Kapitalflussrechnung separat ausgewiesen werden, damit der Benutzer die Art und die Auswirkungen auf die Kapitalflussrechnung nachvollziehen kann.

Zinsen und Dividenden

Wenn der Cashflow aus gezahlten Zinsen oder erhaltenen Zinsen und Dividenden resultiert, sollte dies im Falle von "Finanzunternehmen" als betriebliche Tätigkeit eingestuft werden. Bei "nichtfinanziellen Organisationen" sind die gezahlten Zinsen als Finanzierungstätigkeit und die erhaltenen Zinsen und Dividenden als Investitionstätigkeit einzustufen.

Hinweis: Die gezahlte Dividende sollte in beiden Fällen als Finanzierungstätigkeit eingestuft werden.

Steuern vom Einkommen

Steuern vom Einkommen und vom Ertrag sind in den meisten Fällen gesondert auszuweisen und der betrieblichen Tätigkeit zuzuordnen, es sei denn, wir können die Steuern auf einfache Weise nach Art des Einkommens ermitteln. Wenn jedoch der Gesamtbetrag der Steuern angegeben wird, ist dies der betrieblichen Tätigkeit zuzuordnen.

Hinweis: Die Dividendenausschüttungssteuer wird als Finanzierungstätigkeit eingestuft.

Cashflow aus dem Erwerb und der Veräußerung von Tochterunternehmen und anderen Geschäftseinheiten:

Der Cashflow aus dem Erwerb oder der Veräußerung von Tochterunternehmen ist gesondert auszuweisen und als Investitionstätigkeit zu klassifizieren. Diese Transaktion sollte in der Kapitalflussrechnung leicht identifizierbar sein, damit die Benutzer die Auswirkungen verstehen können. Der Veräußerungsfluss wird nicht vom Cashflow aus Akquisition abgezogen.

Fremdwährung

Posten, die in einer Kapitalflussrechnung erscheinen, sollten in lokaler Währung dargestellt werden, wobei der tatsächliche Wechselkurs des jeweiligen Tages zugrunde gelegt wird, an dem die Kapitalflussrechnung erstellt werden soll. Auswirkungen auf den Wert von Zahlungsmitteln und Zahlungsmitteläquivalenten, die sich aufgrund von Wechselkursänderungen in der Kapitalflussrechnung niederschlagen, sind als Überleitungsrechnung gesondert auszuweisen.

Unrealisierte Gewinne und Verluste sind aufgrund von Wechselkursänderungen keine Zahlungsströme. Die Auswirkungen auf die in Fremdwährung gehaltenen oder fälligen Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente werden jedoch in der Kapitalflussrechnung ausgewiesen, um die Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente zu Beginn und am Ende der Periode abzustimmen.

Bargeldlose Transaktionen

Einige Investitions- und Finanzierungstätigkeiten haben keine direkten Auswirkungen auf den Cashflow. Zum Beispiel Umwandlung von Schulden in Eigenkapital, Erwerb eines Unternehmens durch Ausgabe von Aktien usw.

Diese Transaktionen sollten aus der Kapitalflussrechnung ausgeschlossen werden, in der keine Zahlungsmittel oder Zahlungsmitteläquivalente verwendet werden. In anderen Abschlüssen werden diese Investitions- und Finanzierungstätigkeiten getrennt ausgewiesen.

Format: (direkte Methode)

M / s ABC LIMITED

Kapitalflussrechnung für das Geschäftsjahr zum 31. März 2014

Einzelheiten Menge
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit (Schedule-1) XX
Cashflow aus Investitionstätigkeit (Schema 2) XX
Cashflow aus Finanzierungstätigkeit (Schedule-3) XX
Außerordentliche Posten XX
Nettogewinn vor Steuern XX
Einkommensteuer bezahlt XX
Nettoerhöhung oder -verringerung von Zahlungsmitteln oder Zahlungsmitteläquivalenten XX
Hinzufügen: Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente zu Beginn des Zeitraums XX
Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente zum Ende der Periode XXX

Anhang 1

Cash-Flow aus laufender Geschäftstätigkeit

Einzelheiten Menge
Bargeld von Kunden erhalten XXX
Barzahlung für:
- Lieferanten für Einkäufe XX
- Löhne und Gehälter XX
- Betriebs- und Verwaltungskosten XX XX
Jahresüberschuss vor Steuern → XX
Entrichtete Einkommenssteuer → XX
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit → XXX

Schedule-2

Cashflow aus Investitionstätigkeit

Einzelheiten Menge
Bargeld erhalten für:
- Verkauf von Anlagevermögen XX
- Verkauf von Investitionen XX
- Zinserträge XX
- Dividende erhalten XX XXX
Barzahlung für:
- Kauf von Anlagevermögen XX
- Kauf von Investitionen XX XX
Netto-Cashflow aus Investitionstätigkeit → XX

Schedule-3

Cashflow aus Finanzierungstätigkeit

Einzelheiten Menge
Bargeld erhalten für: XX
Ausgabe von Aktien XX
Ausgabe von Vorzugsaktien XX
Langfristige Anleihen XX XXX
Barzahlung für:
- Gezahlte Zinsen XX
- Rücknahme von Vorzugsaktien XX
- Rückzahlung von Darlehen XX
Dividende ausgezahlt XX
Kauf von Investitionen XX XX
Netto-Cashflow aus Finanzierungstätigkeit → XX

Indirekte Cashflow-Methode

  • Zwei Bilanz benötigt.
  • In der indirekten Methode ist keine Gewinn- und Verlustrechnung erforderlich.
  • Non Cash Item erforderlich.
  • Wir benötigen eine Änderung des aktuellen Kontos für Vermögenswerte und kurzfristige Verbindlichkeiten.
  • Keine Notwendigkeit zu eröffnen, Eröffnung von Konten für kurzfristige Vermögenswerte und Verbindlichkeiten.

Format

(Indirekte Methode): Gegeben von AS-3

M / s XYZ LIMITED

Kapitalflussrechnung für das Geschäftsjahr zum 31. März 2014

Einzelheiten Menge
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit (Schedule-1) XX
Cashflow aus Investitionstätigkeit (Schema 2) XX
Cashflow aus Finanzierungstätigkeit (Schedule-3) XX
Außerordentliche Posten XX
Jahresüberschuss vor Steuern → XX
Entrichtete Einkommenssteuer → XX
Nettoerhöhung oder -verringerung von Zahlungsmitteln oder Zahlungsmitteläquivalenten → XX
Hinzufügen: Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente zu Beginn der Periode → XX
Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente zum Ende der Periode → XXX

Anhang 1

Cash-Flow aus laufender Geschäftstätigkeit

Einzelheiten Menge
Änderungen in der Gewinn- und Verlustrechnung XX
Änderungen in der Reserve (beliebig) XX
(+) Zwischendividende XX
Nettogewinn → XXX
Non Cash Items:
(+) Abschreibung XX
(+) Verlust aus dem Verkauf von Anlagevermögen XX
(+) Goodwill-Abschreibungen XX
(+) Vorläufige Aufwendungen abgeschrieben XX
Sacheinkünfte:
(-) Gewinn aus dem Verkauf von Anlagevermögen XX
Betriebsgewinn vor dem Arbeiten Kapitalveränderungen → XXX
± Veränderungen des Umlaufvermögens und der kurzfristigen Verbindlichkeiten XX
Cash Betriebsaufwand vor Steuern ------
Steuer gezahlt XXX
X
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit → ------
XXX

Schedule-2

Cashflow aus Investitionstätigkeit

Einzelheiten Menge
Bargeld erhalten für:
- Verkauf von Anlagevermögen XX
- Verkauf von Investitionen XX
- Zinserträge XX
- Dividende erhalten XX XXX
Barzahlung für:
- Kauf von Anlagevermögen XX
- Kauf von Investitionen XX XX
Netto-Cashflow aus Investitionstätigkeit → XX

Schedule-3

Cashflow aus Finanzierungstätigkeit

Einzelheiten Menge
Bargeld erhalten für:
- Ausgabe von Aktien XX
- Ausgabe von Vorzugsaktien XX
- Langfristige Kredite XX XXX
Barzahlung für:
- Gezahlte Zinsen XX
- Rücknahme von Vorzugsaktien XX
- Rückzahlung von Darlehen XX
- Dividende ausgezahlt XX
- Kauf von Investitionen XX XX
Netto-Cashflow aus Finanzierungstätigkeit → XX